$

2.1102 руб.

2.3950 руб.

Р (100)

3.1973 руб.

Ставка рефинансирования

10.00%

Инфляция

0.10%

Базовая величина

24.50 руб.

Бюджет прожиточного минимума

214.21 руб.

Тарифная ставка первого разряда

35.50 руб.

Банки и расчеты

Кредитный рынок теряет заемщиков

02.08.2016

Темпы роста кредитования в Беларуси в июне еще больше замедлились. Практически их поддерживает только межбанковский рынок, в то время как реальный сектор и население остались «за бортом». Одной из причин такой тенденции является резкий рост проблемных кредитов. Это свидетельствует о росте банковских рисков из-за низкого качества заимствований и обеспечения, а также ухудшения финансового положения заемщиков.

Активы банковской системы за июнь технически увеличились едва заметно – на 0,4% (2,2 трлн. Br), до 641,7 трлн. Br (здесь и далее – суммы до деноминации). При этом рублевая часть активов снизилась на 0,2%, до 232,8 трлн. Br (на 2,5% меньше, чем на начало года), а валютная – выросла на 0,7%, до 20,4 млрд. USD, что на 4,4% больше, чем на 1 января т.г.

Между тем на межбанковском рынке объем рублевых кредитов за месяц вырос сразу на 122,9% (после скачка в мае на 29,5%), а валютных – на 14,9% (в рублевом эквиваленте) и на 13,5% (в долларовом).

Кредитование секторов экономики в июне увеличилось всего на 0,1%, до 387,4 трлн. Br, а в долларовом эквиваленте сократилось почти на 0,3 млрд. до 19,3 млрд. USD. С начала года объем выданных кредитов вырос на 2,5%, а кредитный портфель банков – на 2,9%, до 424,3 трлн. Br (21,2 млрд. USD). При этом в июне он вырос на 2,4%, почти отыграв спад в апреле–мае на 2,7. Впрочем, это повышение было в основном техническим – за счет переоценки валютных активов.

Всего с начала года объем предоставленных банками рублевых ресурсов вырос на 2,6%, до 171,4 трлн. Br (8,6 млрд. USD), а валютных – на 3,1%, до эквивалента 252,9 трлн. Br (12,6 млрд. USD). При этом в июне отмечено повышение рублевых заимствований на 2,9%, а валютных – на 2,1%.

В том числе на 1 июля частным предприятиям были предоставлены кредиты на сумму 134 трлн. Br (на 1,6% больше, чем на начало года, и на 1,3% меньше, чем за май), госпредприятиям – 175,3 трлн. Br (рост на 3% с начала года и 0,7% в мае), небанковским финансовым организациям – 9,6 трлн. Br (рост на 36,7% и 7%), населению – 68,7 трлн. Br (на 0,2% меньше, чем на 1 января т.г., несмотря на рост на 0,3% в июне).

Требования к экономике на 1 июля составили в эквиваленте 399,5 трлн. Br, увеличившись с начала года на 2,8%, в т.ч. в июне на 0,7%. В частности, требования к юрлицам выросли за 6 месяцев на 2,4%, до 309,1 трлн. Br, несмотря на снижение в июне на 0,2% (причем спад идет 3 месяца подряд).

При этом требования банков к частным компаниям в рублях сократились в июне на 1,5%, до 37,5 трлн. Br, что всего на 0,7% больше, чем на начало года, а в валюте – на 1,2%, до 96,5 трлн. Br (+1,9% с начала года), или в долларовом эквиваленте – 4,8 млрд. USD, на 290 млн. меньше, чем месяцем ранее.

У государственных предприятий объем кредитной задолженности в рублях уменьшился с начала года на 4,2%, до 53,5 трлн. Br (в июне наблюдался спад на 0,5%), а в рублевом эквиваленте в валюте – вырос на 6,5% (+1,3% в июне) – до 121,6 трлн. Br, и снизился на 80 млн. USD в валютном эквиваленте до 6,1 млрд. USD.

Требования банков к физлицам за 6 месяцев сократились на 0,2%, до 68,7 трлн. Br, увеличившись на 0,32% за июнь. При этом остаток задолженности по валютным кредитам сократился на 14,2% с начала года, до 812,4 млрд. Br в рублевом эквиваленте.

Основную долю в кредитном портфеле физлиц составляет задолженность по кредитам на финансирование недвижимости (76,6%), которая с начала года увеличилась на 0,8%, до 52,6 трлн. Br.

В общем объеме доля краткосрочных кредитов за июнь выросла на 0,5 п.п. до 27%, а долгосрочных соответственно сократилась до 73%. В структуре заемщиков на долю госпредприятий приходится 45,2% кредитов, частных компаний – 34,6%, небанковских финансовых организаций – 2,5%, физлиц – 17,7%.

Проблемные долги

Доля проблемных кредитов (пролонгированных и просроченных) в кредитном портфеле за июнь выросла на 0,2 п.п. и составила 3,74%, а их общая сумма увеличилась с начала года на 82,3%, до 15,9 трлн. Br (790 млн. USD). При этом только в июне сумма проблемных кредитов повысилась на 8,2% после прироста на 12,7% в мае, тогда как за 2015 г. общая сумма проблемных кредитов выросла в 1,78 раза и составила 8,7 трлн. Br.

Доля пролонгированной задолженности в общем объеме проблемной задолженности сократилась за 6 месяцев т.г. с 58,2% до 54,5%, а просроченной – выросла с 41,8% до 45,5%.

Так, проблемные рублевые кредиты юрлиц на 1 июля составили 5,3 трлн. Br, увеличившись в 2,5 раза за год, в т.ч. в июне на 5,3%, а в валюте – 482 млн. USD, увеличившись за год на 60% (в эквиваленте), причем в июне – на 8,4%.

У физлиц проблемная задолженность в рублях за год уменьшилась на 0,8%, в т.ч. на 2,2% в июне, до 400,7 млрд. Br, а валютная – на 11,8%, до 8,1 млн. USD, хотя ее рублевый эквивалент увеличился за это время на 15,5%. В целом проблемные кредиты физлиц составили 563,4 млрд. Br в эквиваленте, что на 12,8% больше, чем на 1 января т.г.

Ставки вместе

В июне ставки кредитного рынка продолжили плавное снижение. Так, рублевые ставки сократились еще на 10% значения, а валютные – до 5% (см. таблицу). Рублевые кредиты для физлиц подешевели на 6% и стали немного доступнее. Зеркально продолжается уменьшение ставок по рублевым депозитам. С июля они ограничены уровнем 22,5%, что должно приблизить проценты по кредитам к порогу 25–27% годовых.

Ставки кредитного рынка и спрэды доходности по кредитам представлены в таблице.

Средние ставки, % годовых

1.06. 2015

1.05. 2016

1.06. 2016

Изменение

за месяц

за год

Юридические лица

Краткосрочные рублевые

38,3

27,4

26,1

–1,3

–12,2

Долгосрочные рублевые

23,8

21,8

24,7

2,9

0,9

Краткосрочные валютные

10

9

8,8

–0,2

–1,2

Долгосрочные валютные

10,4

9,1

8,7

–0,4

–1,7

Спрэд по краткосрочным рублевым кредитам

16,8

12,3

14,1

1,8

-2,7

Спрэд по долгосрочным рублевым кредитам

–3,9

5,2

9,1

3,9

13

Спрэд по краткосрочным валютным кредитам

4,7

5,1

4

–1,1

–0,7

Спрэд по долгосрочным валютным кредитам

4,8

4,8

3,9

–0,9

–0,9

                                                                  Физические лица

Краткосрочные рублевые физлиц

31,1

28,8

25,6

–3,2

–5,5

Долгосрочные рублевые физлиц

23,8

23

22,6

–0,4

–1,2

Спрэд по краткосрочным рублевым кредитам

5,5

11,1

7,2

–3,9

1,7

Спрэд по долгосрочным рублевым кредитам

–5,7

1,7

0,6

–1,1

6,3

Cредневзвешенный спрэд

2,62

5,04

5,02

-0,02

2,4

 

Повышенный уровень кредитных ставок при сохранении понижательных тенденций на рынке депозитов продолжает поддерживать средневзвешенный спрэд доходности кредитов. Но низкая маржа банков в сочетании с сокращением процентной прибыли из-за дорезервирования, из-за плохого качества кредитов заставляет банки сокращать активные операции и искать дополнительные источники доходов в виде комиссий и введения платы за различные сервисные услуги.

Материал подготовил Константин АЛЕХИН

 


Финансы: список рубрик
Читать «ЭГ»
Подписка
Архивы «ЭГ»
Опросы
Мы в соцсетях