Активы банков не растут

В мае возобновился номинальный и реальный спад в банковской системе по валовым показателям активов и кредитного портфеля. Показатели деятельности банков двигаются разнонаправленно, но устойчивых сигналов к восстановлению пока не демонстрируют. Несмотря на реструктуризацию и списание долгов ряда предприятий перед крупнейшими банками страны, проблемная задолженность остается достаточно высокой.

Любые курсовые колебания немедленно отражаются на состоянии активов отечественных банков, почти 2/3 которых номинированы в валюте. Но при стабильности курса источников роста у активов нет. Так, в мае т.г. они снизились на 0,4%, до 61 660 млн. BYN. В долларовом эквиваленте активы уменьшились за месяц на 0,3%, до 33 млрд. USD, на фоне снижения номинального курса в мае.

В структуре активов и пассивов доля рублевой составляющей выросла на 1,1 п.п., до 41,7% и 41,6% соответственно, а валютной – на столько же сократилась – до 58,3 и 58,4%. Таким образом, доля рублевой части активов и пассивов с начала года выросла на 3,4 п.п. на фоне замедления рублевого кредитования и ревальвации рубля, несмотря на майские колебания. Однако эти факторы почти не повлияли на остальные параметры.

Совокупная прибыль банковской системы в мае т.г. по срав­нению с предыдущим месяцем выросла на 39,26%, до 73,2 млн. BYN, а совокупные доходы – на 20,6 млн. BYN. Доля прибыли в доходах составила 3,7%.

Нормативный капитал в мае вырос на 6,3% (или на 90,2 млн.), до 9350,6 млн. BYN, а в долларовом эквиваленте – на 552,2 млн., почти до 5 млрд. USD, в т.ч. из-за курсовых колебаний рубля. Такая рублевая динамика нормативного капитала отразилась на уровне его достаточности, который за май вырос на 1 п.п., до 19,9%. За год достаточность нормативного капитала возросла на 2,8 п.п.

Рентабельность активов за май т.г. составила 0,5%, увеличившись за месяц на 0,1 п.п., а рентабельность нормативного капитала – 3,5% против 2,7% в марте и 2,8% год назад. В среднегодовом выражении рентабельность активов со­ставила 1,5%, нормативного капитала – 11,4% (1% и 8,5% годом ранее).

Коэффициент краткосрочной лик­видности (соотношение активов со сроками погашения до 12 месяцев и обязательств сроками исполнения до 12 месяцев) в мае вырос на 0,1 и составил 2,3 против 2,5 год назад. Текущая ликвидность (соотношение суммы активов с оставшимся сроком погашения до 1 месяца, в т.ч. до востребования, и пассивов с оставшимся сроком возврата до 1 месяца, в т.ч. до востребования и с про­сроченными сроками) уменьшилась на 7,2 п.п., до 127%. Годом ранее она составляла 121,6%.

Мгновенная ликвидность (соотношение суммы активов до востребования с пассивами до востребования и с просроченными сроками) в мае сократилась на 18,7 п.п. и составила 151,6% против 181,8% год назад.

Таким образом, в мае банки не показали реальный профицит ликвидности, заметно снизив показатели мгновенной и текущей ликвидности. При этом за месяц Нацбанк провел 7 аукционов по размещению облигаций, в т.ч. 2 – в иностранной валюте. В итоге соотношение ликвидных и суммарных активов за май не изменилось, оставшись на уровне 29,1% (при нормативе не менее 20%), что на 1,1 п.п. больше, чем годом ранее. Впрочем, даже при достаточно высоком уровне ликвидности банковская система не спешит восстанавливать кредитную активность. Это объясняется высокой долей проблемных активов и неудовлетворительным состоянием обеспечения заимствований. Заметим, что Нацбанк провел в мае 6 аукционов по размещению облигаций, в т.ч. 2 – в иностранной валюте.

На фоне торможения рублевого и валютного кредитования, с одной стороны, и минимальных курсовых колебаний – с другой, активы, подверженные кредитному риску, в мае сократились на 2,2%, до 37 605,4 млн. BYN, а проблемные активы – на 6,1%, до 5132,2 млн. При этом доля проблемных активов в рисковых снизилась на 0,57 п.п. и составила 13,65%, а в совокупных – на 0,51 п.п., до 8,32%. Доля подверженных кредитному риску активов в совокупных составила 61%, уменьшившись за месяц на 1,1 п.п.

Таким образом, в течение 5 месяцев объем и качество проб­лемной задолженности эпизодически улучшаются по мере очередного решения правительства по реструктуризации долгов ряда госпредприятий и выводу части проблемной задолженности на баланс Агент­ства по управлению активами. Но это улучшение носит неустойчивый характер.